Nell'articolo considereremo l'utile netto, la formula di calcolo, la definizione e il suo ruolo nell'analisi finanziaria di un'impresa. Conoscere il valore dell'utile netto consente ai manager aziendali di valutare l'efficienza delle attività per il periodo di riferimento. L'utile netto ha una grande influenza sullo sviluppo futuro dell'impresa, sulla sua competitività, sull'attrattiva degli investimenti, sulla solvibilità e sull'affidabilità finanziaria.

Utile netto. Definizione

Utile netto(IngleseNettoReddito,NettoprofittoNettoguadagni) – è l’indicatore più importante dell’analisi finanziaria e rappresenta il tasso di profitto finale, che rimane dopo aver detratto tutti i costi, comprese le tasse.

Formula per calcolare l'utile netto di un'impresa

Per calcolare l'utile netto, è necessario fare la differenza tra tutti i costi e le imposte dell'impresa. La formula ha un unico significato economico, ma può riflettersi in diversi modi:

Utile netto = Ricavi – Costo delle merci – Spese amministrative e commerciali – Altre spese – Imposte;

Utile netto = Profitto finanziario+ Utile lordo + Utile operativo – Ammontare delle imposte;

Utile netto= Utile prima delle imposte – Imposte;

Reddito netto= Entrate totali – Spese totali.

L’utile netto è anche chiamato “il risultato finale” perché si riflette nello stato patrimoniale come ultima riga. Nel bilancio prima del 2011, l'utile netto si rifletteva nella riga 190 del modulo n. 2 (Conto economico dopo il 2011, l'indicatore dell'utile netto si rifletteva nella riga 2400);

Formula per il calcolo dell'utile netto in bilancio

Descriviamo più in dettaglio la formula per il calcolo dell'utile netto attraverso le linee di bilancio.

Utile netto (riga 2400)= Ricavi (riga 2110) – Costo del venduto (riga 2120) – Spese di vendita (riga 2210) – Spese amministrative(riga 2220) – Redditi da partecipazione ad altre organizzazioni (riga 2310) – Interessi attivi (riga 2320) – Interessi passivi (riga 2330) – Altri proventi (riga 2340) – Altre spese (riga 2350) ) – Imposte correnti sul reddito (riga 2410)

La figura seguente mostra parte del bilancio dell'impresa OJSC “Surgutneftekhim” e la sua rendicontazione per 5 anni. Come si può vedere dal bilancio in Excel, per ottenere l'utile netto è necessario prima calcolare: l'utile lordo (utile marginale), l'utile delle vendite e l'utile prima delle imposte.

Posizione dell'utile netto nel sistema del reddito d'impresa

L'utile netto occupa una posizione chiave nel sistema di reddito dell'impresa. Per capire, consideriamo la sua relazione con altri tipi di reddito. La figura seguente mostra i tipi di profitto e la loro relazione. Ogni tipo di profitto consente di valutare l'efficienza. Quindi il profitto marginale mostra l’efficienza delle vendite e della vendita dei prodotti. (puoi scoprire di più su questo tipo di profitto nell'articolo: ““) L'utile operativo riflette l'efficienza della produzione o altro tipo di attività principale dell'impresa. L'utile prima delle imposte è un profitto senza tenere conto di altri costi/proventi non -attività principali. Di conseguenza, l'utile netto, depurato da tutti i costi e le spese, mostra il risultato integrale del funzionamento dell'impresa.

Obiettivi e indicazioni per l'utilizzo dell'indicatore dell'utile netto

L'importo dell'utile netto caratterizza l'efficienza dell'intera azienda/impresa e viene utilizzato per vari scopi da vari stakeholder esterni e interni (individui, utenti).

Utente/parte interessata	Scopo e modalità d'uso
Investitori	Obiettivo: valutazione dell'attrattiva degli investimenti Valutare l’entità e la dinamica dei cambiamenti nell’utile netto dell’impresa per analizzarne l’attrattiva degli investimenti. Quanto più un’azienda riesce a generare un utile netto alla fine del periodo di riferimento, tanto maggiore sarà la sua redditività.
Creditori	Scopo: valutazione del credito Valutazione dell'entità e della dinamica delle variazioni dell'utile netto per analizzare la solvibilità e l'affidabilità creditizia dell'impresa. Il denaro è il tipo di asset più rapidamente liquido e maggiore è la quantità di denaro che rimane a un'azienda dopo aver pagato tutto detrazioni fiscali, maggiore è la sua capacità di far fronte ai propri obblighi a breve e lungo termine.
Proprietario/Azionisti	Obiettivo: valutare l'efficacia delle attività in generale L'analisi dell'utile netto è un indicatore integrale dell'attività di un'impresa/organizzazione e caratterizza l'efficacia di tutte le decisioni di gestione per il periodo di riferimento. Maggiore è l'utile netto, più efficace è stata la gestione dell'organizzazione. Un aumento dell’utile netto aumenta l’entità dei pagamenti dei dividendi e consente di attrarre ulteriori acquirenti/azionisti.
Fornitori	Obiettivo: valutazione della sostenibilità operativa L’utile netto di un’impresa funge da indicatore della sua sostenibilità. Maggiore è l'utile netto per il periodo di riferimento, maggiore è la capacità di pagare puntualmente fornitori e appaltatori per le materie prime.
Top manager	Obiettivo: valutare la sostenibilità dello sviluppo finanziario La dimensione dell'utile netto e la dinamica del suo cambiamento servono come linea guida per lo sviluppo di strategie e piani per aumentarlo a livello operativo. Pianificazione dei contributi ai fondi di riserva, ai fondi salariali e ai fondi di produzione.

Metodi per analizzare l'utile netto di un'impresa

Consideriamo vari metodi per analizzare l'utile netto di un'impresa. Lo scopo di questa analisi è determinare i fattori, le relazioni causa-effetto tra gli indicatori che influenzano la formazione dell'utile netto come indicatore finale delle prestazioni dell'impresa.

Si possono distinguere i seguenti metodi di analisi, che vengono spesso utilizzati nella pratica:

• Analisi fattoriale;
• Analisi statistica.

Questi tipi di analisi sono di natura opposta. Pertanto, l’analisi fattoriale si concentra sull’identificazione dei fattori significativi che influenzano la formazione dell’utile netto dell’impresa. L'analisi statistica enfatizza l'uso di metodi di previsione delle serie temporali e si basa sull'analisi dell'andamento delle variazioni dell'utile netto nel corso degli anni (o di altri periodi di riferimento).

Analisi fattoriale dell'utile netto di un'impresa

I principali fattori nella formazione dell'utile netto sono presentati nella formula descritta in precedenza. Per valutare l'influenza dei fattori, è necessario valutare le loro variazioni relative e assolute per il periodo 2013-2014. Ciò ci consentirà di trarre le seguenti conclusioni:

• Come sono cambiati i fattori nel corso dell'anno?;
• Quale fattore ha avuto la variazione maggiore nel reddito netto?

Nell’analisi finanziaria questi approcci sono chiamati “orizzontale” e “ Analisi verticale"rispettivamente. Di seguito sono riportati i fattori che compongono l'ammontare dell'utile netto e le loro variazioni relative e assolute nel corso dell'anno. L'analisi è stata effettuata per l'impresa OJSC "Surgutneftekhim".

Come vediamo, nel corso del 2013-2014, le altre spese e le altre entrate sono cambiate il più possibile. La figura seguente mostra la variazione dei fattori che formano l'utile netto per il 2013-2014 per Surgutneftekhim OJSC.

Consideriamo il secondo metodo per valutare e analizzare l'utile netto di un'impresa.

Metodo statistico per l'analisi dell'utile netto di un'impresa

Per stimare l'importo futuro dell'utile netto, è possibile utilizzare vari metodi di previsione: regressione lineare, esponenziale, logaritmica, reti neurali, ecc. La figura seguente mostra una previsione dell'utile netto basata sull'analisi delle variazioni dell'indicatore in 10 anni. Le previsioni sono state effettuate utilizzando la regressione lineare, che ha mostrato una tendenza al ribasso nel 2011. L’accuratezza della previsione dei processi economici utilizzando modelli lineari ha un grado di affidabilità estremamente basso, quindi l’uso della regressione lineare può servire più come guida per la direzione delle variazioni del profitto.

Confronto dell'utile netto con altri indicatori di performance aziendale

Oltre a valutare e calcolare l'utile netto di un'impresa, è utile condurre un'analisi comparativa con altri indicatori integrali che caratterizzano l'efficienza e l'efficacia dell'impresa. Questi indicatori includono: fatturato (meno IVA) e patrimonio netto. Il patrimonio netto mostra la stabilità finanziaria dell'impresa e la sua solvibilità, i ricavi riflettono la sua performance di produzione e vendita. La figura seguente mostra il grafico di una grande impresa russa, OJSC ALROSA, e la relazione tra i suoi tre indicatori più importanti. Come puoi vedere, esiste una stretta relazione tra loro, inoltre, si può notare che esiste una dinamica positiva nella crescita del patrimonio netto dell'impresa, questo suggerisce che contanti sono destinati ad espandere la capacità produttiva, che in futuro dovrebbe aumentare l'importo dell'utile netto ricevuto.

Il rating creditizio di un’azienda è correlato all’importo dell’utile netto?

Nella mia ricerca ho analizzato il rapporto tra l’importo dell’utile netto dell’impresa Rosneft OJSC e il rating creditizio dell’agenzia internazionale Standard & Poor’s. Esiste una stretta relazione e correlazione mostrata nella figura seguente: ciò dimostra l'importanza di un indicatore come l'utile netto come criterio di attrattiva degli investimenti non solo nello spazio nazionale, ma anche nell'arena internazionale.

Riprendere

L’utile netto è l’indicatore più importante dell’efficacia e dell’efficienza di un’impresa. L’utile netto riflette l’attrattiva degli investimenti per gli investitori, la solvibilità per i creditori, lo sviluppo sostenibile per fornitori e partner, l’efficienza/performance per azionisti e proprietari. Per analizzare l'utile netto vengono utilizzati due metodi: fattoriale e statistico. Sulla base del metodo dell'analisi fattoriale, l'assoluto e influenza relativa diversi indicatori sulla formazione dell'utile netto. Il metodo statistico si basa sulla previsione di serie temporali delle variazioni dell'utile netto. Lo studio condotto sulla stretta relazione tra il rating creditizio dell’agenzia di rating internazionale Standard & Poor’s dimostra l’importanza dell’indicatore dell’utile netto nella valutazione di un’impresa sulla scena finanziaria internazionale.

Uno degli indicatori che caratterizzano il risultato delle attività finanziarie ed economiche di un'organizzazione è l'utile (perdita) al lordo delle imposte.

L'utile prima delle imposte è il risultato finanziario positivo delle attività di un'azienda (la differenza tra entrate ricevute e spese) prima che venga dedotta l'imposta corrispondente.

Perdita prima delle imposte

L'eccesso di spese rispetto alle entrate dell'organizzazione per un certo periodo di tempo indica le attività non redditizie dell'organizzazione.

Come calcolare l'utile (perdita) prima delle imposte

Troverai la formula per calcolare l'utile (perdita) prima delle imposte in.

Utile (perdita) prima delle imposte: conto contabile

Riflettere le informazioni sul risultato finanziario delle attività dell'organizzazione nel piano dei conti contabilità(approvato con ordinanza del Ministero delle finanze della Federazione Russa del 31 ottobre 2000 N 94n) viene assegnato il conto 99 “Profitti e perdite”.

La differenza tra il fatturato totale del debito e il fatturato totale del credito sul conto 99 in corrispondenza dei conti 90 "Vendite", sottoconto "Utili/perdite delle vendite" e 91 "Altri ricavi e spese", sottoconto "Saldo degli altri Entrate e uscite" mostrerà ricevuto se l'organizzazione ha un profitto prima delle imposte o una perdita: il saldo a credito sul conto 99 indica un profitto, il saldo a debito indica una perdita.

Riflessione dell'utile (perdita) nel prospetto dei risultati finanziari

Il risultato finanziario positivo o negativo ottenuto prima delle imposte è riflesso nella riga 2300 “Utile (perdita) prima delle imposte” del Bilancio risultati finanziari (

Lo scopo dell’impresa è trarre profitto dalle attività dell’impresa, sia quelle indicate nello statuto dell’organizzazione, sia quelle che ne accompagnano la condotta. L’importo dell’utile derivante dalle attività di un’impresa può essere valutato in modo diverso a fini fiscali, contabili e gestionali. Uno degli indicatori che determina l'entità dell'utile finale di un'entità economica è l'utile di bilancio; la formula per il calcolo dell'utile di bilancio si basa sui dati contabili dell'impresa;

Cosa riflette l’indicatore dell’utile di bilancio?

Per profitto di bilancio si intende l'utile (perdita) ricevuto al lordo delle imposte per un certo periodo di tempo da tutti i tipi di attività economiche di un'organizzazione e riflesso nelle sue registrazioni contabili.

L'utile di bilancio di un'azienda è un importante indicatore analitico che viene utilizzato per valutare le attività finanziarie ed economiche di un'impresa, caratterizzando l'importo dell'utile contabile affidabile e, nel caso della sua analisi per diversi periodi di riferimento o cicli economici, la dinamica di crescita o declino dell’efficienza complessiva dell’azienda come entità commerciale.

L'analisi degli indici di base e a catena dell'importo dell'utile di bilancio esclude l'influenza sulle conclusioni ottenute sulla base dei calcoli, dell'entità e della dinamica delle imposte dovute (che accadrà confrontando l'entità dell'utile netto), il che è importante per la gestione e la pianificazione.

Calcolo dell'indicatore “utile di bilancio”.

L'utile di bilancio del periodo caratterizza come tale il risultato finanziario finale di tutte le attività dell'organizzazione che avevano un valore monetario. Per l’utile di bilancio, la formula per il calcolo dell’indicatore di periodo è la seguente:

Pertanto, l'utile contabile è l'utile netto della società dopo aver pagato tutte le spese di produzione, amministrative e di vendita per il periodo in esame.

Una differenza positiva significa che l'organizzazione ha un profitto, una differenza negativa significa una perdita di bilancio per il periodo in esame.

Lo stesso indicatore “utile di bilancio” costituisce la base per il calcolo dell’indicatore “utile netto”:

Riflessione dell'utile di bilancio nella contabilità

Il termine stesso "utile di bilancio" significa che il suo valore può essere calcolato mediante calcolo dai registri contabili.

Nel conto di bilancio 99 "Profitti e perdite", il saldo si accumula durante l'anno dal ricevimento dell'utile lordo e dell'utile da altre operazioni dai conti 90 "Vendite" e 91 "Altri ricavi e spese" o perdite su di essi. L'utile (o la perdita) di bilancio dell'impresa per il periodo è pari al fatturato sul conto 99 in corrispondenza dei conti indicati.

Il fatturato del conto non è incluso nel calcolo dell'indicatore:

• riflettendo in corrispondenza del conto 68 gli importi delle imposte sui redditi da versare;
• fatturato finale per l'assegnazione definitiva dell'utile netto al conto 84 per la contabilizzazione degli utili/perdite non distribuiti.

Riflessione dell'utile di bilancio nella rendicontazione civilistica

Se è presente il termine stesso "utile di bilancio", non c'è alcuna riga nello stato patrimoniale con questo nome, che ha una sua giustificazione e logica.

Il bilancio dell'organizzazione presenta indicatori aggregati delle attività e delle passività dell'organizzazione a una data di riferimento specifica secondo i registri contabili. L'utile di bilancio di un'organizzazione è un indicatore che si accumula per competenza durante tutto l'anno, ma è completamente esaurito alla data di riferimento, essendo, secondo le regole contabili, assegnato ai conti delle imposte dovute e ai conti dell'utile netto (non distribuito).

Di conseguenza, alla data di riferimento nel bilancio dell'impresa in senso espanso (se lo presentiamo come un elenco di tutti i conti indicanti i saldi su di essi), l'utile di bilancio sarà già distribuito e pari a zero, così come essere la riga zero con lo stesso nome nello stato patrimoniale come modulo di segnalazione, se utilizzato.

Questa riga riflette le informazioni sull'utile (perdita) al lordo delle imposte (utile (perdita) contabile dell'organizzazione) (clausola 79 del Regolamento sulla rendicontazione contabile e finanziaria).

Il valore di questa riga è determinato sommando gli indicatori delle righe 2200 "Utile (perdita) delle vendite", 2310 "Proventi da partecipazione ad altre organizzazioni", 2320 "Interessi attivi" e 2340 "Altri proventi" e sottraendo gli indicatori delle righe 2330 “Interessi” dall'importo risultante da pagare" e 2350 "Altre spese". Se di conseguenza l'organizzazione ha ricevuto un valore negativo (perdita), questo viene mostrato tra parentesi nel prospetto dei risultati finanziari.

Il valore della riga 2300 "Utile (perdita) al lordo delle imposte" dovrebbe essere uguale alla differenza nel fatturato totale di debito e credito nel conto 99 "Profitti e perdite" in corrispondenza dei conti 90 "Vendite", sottoconto 90-9 "Profitti/ perdita dalle vendite” e 91 “Altri ricavi e spese”, sottoconto 91-9 “Saldo di altri ricavi e spese”. Il saldo attivo del conto 99, il conto analitico dell'utile (perdita) contabile, significa che l'organizzazione ha realizzato un profitto e il saldo debitore indica che è stata ricevuta una perdita. Questo saldo è costituito da profitti e perdite da specie comuni attività e altre entrate e uscite (Istruzioni per l'uso del piano dei conti). Il saldo debitore (perdita ricevuta) è indicato tra parentesi nel prospetto dei risultati finanziari.

In questo caso, è necessario rispettare l'uguaglianza:

Riga 2300 “Utile (perdita) prima delle imposte = Saldo del conto 99 conto analitico contabilizzazione dell’utile (perdita) contabile

L'indicatore nella riga 2300 “Utile (perdita) prima delle imposte” (per lo stesso periodo di riferimento dell'anno precedente) viene trasferito dal prospetto dei risultati finanziari per questo periodo di riferimento dell'anno precedente.

Esempio di linea di riempimento 2300“Utile (perdita) prima delle imposte”

Indicatore per il conto 99, conto analitico per l'utile (perdita) contabile: rub.

Indicatori per righe del prospetto dei risultati finanziari per il 2014: migliaia di rubli.

Frammento della relazione sui risultati finanziari per il 2013

Soluzione

L’utile contabile per il periodo di riferimento è:

1) determinato sulla base dei dati del rendiconto finanziario - 11.415 mila rubli. (8121mila rubli + 5460mila rubli + 281mila rubli - 607mila rubli + 1131mila rubli - 2971mila rubli);

2) determinato sulla base dei dati contabili - 11.415 mila rubli.

Un frammento del conto economico sarà simile a questo.

Il profitto è uno dei principali indicatori dell'efficienza di un'impresa, che ha un impatto diretto sulla formazione del bilancio. L'azienda realizza profitti svolgendo diverse attività. L'utile di bilancio mostra il risultato finale delle attività finanziarie dell'azienda.

Modulo di bilancio

Il modulo di stato patrimoniale mostra il valore delle attività e delle passività della società per il periodo di interesse. Il bilancio contiene anche informazioni relative alla redditività dell'organizzazione.

IN bilancio un elenco di ciò che il proprietario dell'impresa ha a sua disposizione

• Beni materiali;
• Importi dell'inventario;
• Investimenti;
• Capitale finanziario.

Il bilancio è importante sia per i manager che per i dipendenti del dipartimento di analisi. Grazie a lui viene elaborato un piano d'azione per un breve o lungo periodo di tempo.

Sezioni del saldo:

1. Reporting sulle attività finanziarie di un'impresa composta da più parti:

• Beni non coinvolti nel fatturato;
• Beni in circolazione.

1. Una passività che indica le fonti di profitto dell’impresa:

• Attività e riserve finanziarie;
• Impegni per periodi di tempo lunghi e brevi.

L'importo delle passività e delle attività nel bilancio deve corrispondere.

Compilazione del bilancio

1. Durante la compilazione modulo contabile N. 1 devi compilare tutte le righe, che può essere legalmente modificato dall'impresa.
2. Dopo aver compilato tutte le righe della tabella delle risorse con i dati sullo stato del bilancio dell'organizzazione,è necessario individuare gli importi della prima e della seconda sezione dello stato patrimoniale, che sono stati ottenuti dall'addizione ordinata delle restanti righe. Di conseguenza, si otterrà il valore finale.
3. La tabella delle responsabilità è compilata in modo simile.

Il valore della prima sezione della tabella “Capitali e Investimenti” si ottiene sommando le righe del suo sottogruppo (da 311 a 319).

È importante che quando si compila un bilancio, il valore di ciascuna riga corrisponda esattamente al suo indicatore e in tutte le righe specificate siano presenti crediti finanziari

Se la somma dell'indicatore risulta essere zero, devi scrivere una spiegazione. Spesso tutti i dati sono indicati in numeri e superano le migliaia di rubli.

Se la società dispone di fondi per milioni, è consentito non indicare le ultime sei cifre, ma semplicemente indicare l'unità numerica milioni di rubli nel titolo della colonna.

Il concetto di utile di bilancio di un'impresa

Utile di bilancio rappresenta l'importo totale dell'utile (perdita) dell'impresa derivante dalla vendita di beni e del reddito (perdita) non correlato all'attività primaria, guadagnato in un determinato periodo di tempo e indicato nei rendiconti finanziari esterni.

Calcolo dell'utile di bilancio di un'impresa

L'impresa viene eseguita sostituendo nella formula i valori numerici degli indicatori.

Formula per il calcolo dell'utile di bilancio:

BP=PRP+PPR+PVO

BP – utile (perdita) di bilancio;

PRP – profitto ricevuto dalla vendita di beni;

PPR – profitto da altre vendite;

PVO – profitto da operazioni non operative.

È consuetudine indicare una perdita con il segno “-”. L'utile ottenuto dalle vendite è la differenza tra il reddito (il pagamento delle tasse non viene preso in considerazione) e il costo delle attività finalizzate alla fabbricazione di prodotti.

Indicare un costo superiore all'importo dei ricavi può avere un impatto conseguenze negative e portare a perdite. Il reddito viene calcolato sommando i fondi ricevuti in contanti alla cassa o sul conto bancario della società.

Vengono calcolati anche i costi di produzione dei beni (materiali, materie prime, salari dei lavoratori, ecc.).

Indicatori per il calcolo dell'utile di bilancio di un'impresa

La crescita del reddito apre molte nuove opportunità per l'azienda e aumenta il livello di attività nella collaborazione con i partner. Dipende dal profitto salari il proprietario dell'impresa e i suoi gestori, nonché la redditività di vari fondi, capitale anticipato e azioni.

Per poter controllare la ricezione del profitto, è necessario capire come si forma e identificare cosa ne influenza la crescita o il declino.

Guadagno dalla vendita dei prodotti

Cioè la differenza tra il reddito ricevuto dalla vendita di un prodotto (senza tenere conto delle tasse) e le spese spese per la produzione e la vendita di questo prodotto stesso.

L’azienda ricava la maggior parte del proprio reddito dalla vendita dei propri prodotti. Pertanto, più prodotti puoi vendere, maggiore sarà il profitto.

Fattori che influenzano le variazioni dell’importo del profitto:

• Variazione della quantità di prodotti fabbricati. Se il volume della produzione diminuisce, diminuisce anche il reddito dell'azienda. Al contrario, maggiore è il volume di produzione, maggiore è il profitto.
• Volume delle merci vendute.
• Variazioni dei costi dei prodotti. Il basso costo delle merci comporta un elevato livello di vendite e di conseguenza aumenta il profitto dell'azienda.

Utile dalla vendita di immobilizzazioni

Utile dalla vendita di immobilizzazioni - questa è la differenza tra il prezzo originale e quello di vendita di fondi e proprietà aumentata dall'inflazione.

Di valore residuo determinare l'ammortamento dell'immobile:

• Beni immateriali;
• immobilizzazioni;
• Immobile che non ha particolare valore.

Il costo iniziale viene calcolato in base alla proprietà rimanente; comprende anche i costi di produzione, consegna, vendita e così via.

Durante il funzionamento, le immobilizzazioni tendono a usurarsi.

Gruppi di immobilizzazioni:

• Fondi coinvolti nel processo produttivo;
• Fondi che non partecipano al processo produttivo ma garantiscono già il funzionamento dell'impresa.

Le immobilizzazioni sono:

• Attivo: avere un impatto diretto sull'argomento del lavoro.
• Passivo: fornisce le condizioni per il funzionamento stabile dell’impresa.